Investir chaque mois : la méthode la plus simple pour débuter

La question qui bloque le plus de débutants : est-ce le bon moment pour acheter ? Personne ne peut y répondre de façon fiable. Une méthode permet de la contourner : investir un montant fixe à intervalle régulier, quelle que soit la situation des marchés. En anglais, on parle de DCA (dollar-cost averaging).

Comment ça fonctionne

Vous décidez d'investir, par exemple, 150 € le 5 de chaque mois dans un ETF. Quand le prix de la part est élevé, vos 150 € achètent moins de parts ; quand il baisse, ils en achètent davantage. Sur la durée, votre prix de revient moyen se situe entre les points hauts et les points bas.

Total : 600 € investis pour 15,08 parts, soit un prix moyen d'environ 39,8 €, alors que la moyenne simple des prix est de 41,25 €. C'est un effet mécanique des achats plus importants quand les prix sont bas.

Ce que le DCA fait, et ce qu'il ne fait pas

• Il réduit le risque de regret : vous n'avez pas tout investi la veille d'une baisse.
• Il crée une habitude et automatise l'épargne, ce qui compte souvent davantage que le choix du support.
• Il ne garantit pas un gain : si le marché baisse durablement, le portefeuille baisse aussi.
• Si vous disposez déjà d'une grosse somme, les études montrent qu'investir tout d'un coup a historiquement fait un peu mieux en moyenne, car les marchés montent plus souvent qu'ils ne baissent. Le DCA reste un compromis psychologique raisonnable.

Mettre en place un DCA

1. Choisissez un compte : PEA pour les ETF éligibles, sinon compte-titres ou assurance-vie.
2. Vérifiez les frais de courtage : sur de petits montants, un ordre à 2 € représente déjà 1,3 % de 150 €. Certains courtiers proposent des plans d'investissement programmés sans frais ou à frais réduits.
3. Fixez une date et un montant compatibles avec votre budget, après avoir constitué une épargne de précaution.
4. Ne regardez pas votre portefeuille tous les jours.